Внимание! Вы используете устаревшую версию браузера.
Для корректного отображения сайта настоятельно рекомендуем Вам установить более современную версию одного из браузеров, представленных справа. Это бесплатно и займет всего несколько минут.
Попробовать Оформить подписку
Попробовать Оформить подписку
ООО "ЛИГА ЗАКОН"
МСФО-учет межфирменных кредитов

Часто менеджмент дочерних компаний только формально осуществляет функцию управления, а реальные решения принимаются где-то в другом месте.

Предлагаем рассмотреть пример отношений родительской и дочерней компаний многонациональной группы, которая продает и обслуживает определенное оборудование.

Конкретная местная дочерняя компания была настолько небольшой, что, как говорят, аудиторы, ее размер был равносилен ошибке округления внутри группы (любая ошибка или искажение в учетной записи было бы несущественным в целом для группы).

Однако при проведении проверки сотрудник аудиторской компании был очень удивлен, увидев огромный кредит, который эта небольшая дочерняя компания взяла у местного банка.

Зачем? Куда пошли деньги?

В то же время у материнской компании была замечена большая дебиторская задолженность.

Другими словами, материнская компания взяла кредит у местного банка через свою дочернюю компанию.

Просьба аудитора о предоставлении документации, связанной с предоставленным кредитом, осталась без ответа.

Именно поэтому сотрудник аудиторской компании задался вопросом, что это за дебиторская задолженность. Какова дата ее возникновения и график погашения? И вообще представляет ли она какой-либо интерес?

Все эти вопросы очень важны по двум причинам:

1) как признать этот кредит по справедливой стоимости;

2) как представить этот кредит в финансовой отчетности (как текущую или как долгосрочную дебиторскую задолженность).

Подобная ситуация возникает во многих компаниях и с большим количеством различных сценариев, например:

– родительская компания направляет денежные средства дочерней компании для покрытия операционных убытков, финансирования каких-либо операций или чего-то еще;

– дочерняя компания направляет наличные деньги родительской компании только потому, что местное кредитование дешевле, чем кредитование внутри страны материнской компании;

– компании в пределах одной группы направляют наличные деньги друг другу, чтобы улучшить управление наличностью...

...и при многих других сценариях.

В настоящее время внутригрупповые займы встречаются часто.

Однако такие займы приносят достаточно проблем и сложностей, особенно в тех случаях, когда отсутствует документация (контракт), нет фиксированной даты и графика погашения, нет фиксированного процента.

В предлагаемой статье рассматриваются несколько аспектов, связанных с межфирменными займами.

Проблема № 1: отсутствие кредитной документации

Это происходит очень часто, особенно в отношении родительской и дочерней компаний.

Родительская компания просто посылает деньги дочерней компании, без единого слова (на самом деле сотрудники озвучивают на словах предназначение этих денег, но это происходит совершенно неформально).

И именно на этом этапе уже возникает одна большая проблема: получила ли дочерняя компания кредит?

Может быть так, что денежные средства, отправленные от материнской компании дочерней, вовсе не являются кредитом.

Если родительская компания при отправлении таких денежных средств уточнила, что она потребует их погашения в будущем, то эти средства становятся обязательством на счетах дочерних компаний.

Могут иметь место и другие сценарии.

Так, местный филиал клиента всегда был убыточным и "родитель" всегда отправлял большие денежные средства этому дочернему предприятию, чтобы покрыть убытки без дальнейших объяснений в конце года.

На определенном этапе проведения аудита становится понятно, почему это происходило. Дочерняя компания получала убытки из-за плохой практики трансфертного ценообразования, и "родитель" хотел исправить ситуацию с денежными переводами.

В этом случае суть такого денежного перевода может быть вкладом в капитал, а не кредитом.

Разумеется, в этом случае должна быть проведена проверка согласованности такой операции с местным законодательством, но в большинстве случаев, когда кредит НЕ подлежит погашению вообще или погашается по решению дочерней компании, это НЕ кредит, а капитал.

Таким образом, родительская компания учитывает кредит как инвестицию в дочернюю компанию и дочернюю компанию – в качестве капитала.

Проблема № 2: кредит беспроцентный (или процентная ставка по кредиту ниже рыночной)

Предположим, вы решили проблему № 1 и деньги были выданы с условием дальнейшего возврата, но процент по такому кредиту очень низкий или равен нулю.

Именно так довольно часто происходит внутри группы. Однако в МСФО (IFRS) 9 "Финансовые инструменты" говорится, что финансовый инструмент необходимо признавать по справедливой стоимости.

Справедливая стоимость займа – это просто будущие денежные потоки от этого займа, дисконтированные до текущей стоимости с рыночной процентной ставкой.

С этим разобрались, но как быть с разницей?

Далее полезной будет схема, иллюстрирующая учет беспроцентного кредита.

Предположим, что родительская компания предоставила своей дочерней компании беспроцентный кредит в размере 100000 д. е., кредит погашается через 3 года, а рыночная процентная ставка составляет 5 %.

Справедливая стоимость этого кредита составит 86384 д. е. (это 100000 д. е. за 3 года, дисконтированных к текущей стоимости по рыночной ставке 5 %).

Имеем разницу в размере 13616 д. е. между наличными деньгами, полученными в размере 100000 д. е., и справедливой стоимостью кредита в размере 86384 д. е.

Как дочерняя компания и ее "родитель" признают эту разницу?

Обычно, когда компании не входят в одну группу, эта разница признается в составе прибыли или убытка (могут быть и исключения). Но на этот раз мы имеем дело с капитальным вкладом от материнской компании в дочернюю, поскольку беспроцентный кредит никогда не будет предоставляться без условия связанности сторон.

Таким образом, родительская компания признает кредит первоначально как:

Дебет: займы к получению 86384 д. е.;

Дебет: инвестиция в дочернюю компанию13616 д. е.;

Кредит: наличные 100000 д. е.

Со стороны дочерней компании схема учета похожа:

Дебет: наличные 100000 д. е.;

Кредит: займы к оплате 86384 д. е.;

Кредит: капитал – вклады в капитал: 13616 д. е.

Если кредит предоставляется в противоположном направлении (дочерней компанией – родительской), то аналогичным образом компонент "ниже рыночного" признается как вложение от дочерней компании.

Проблема № 3: как классифицировать межфирменный кредит и оценивать его впоследствии?

Как следует классифицировать межфирменный кредит, если он предоставлен под 0 %?

Ответ – по амортизированной стоимости.

Причина заключается в том, что беспроцентный межфирменный кредит по-прежнему отвечает обоим условиям амортизации при классификации затрат:

1) он проводится в рамках бизнес-модели, целью которой является генерирование денежных потоков по контрактам (вряд ли межфирменный кредит может предоставляться для других целей) и

2) контрактные денежные потоки возникают исключительно из платежей основной суммы и процентов (здесь процентные платежи могут быть равны нулю, и это условие все еще выполняется).

Если рассматривать кредит из вышеприведенного примера, то впоследствии необходимо переоценить кредит по его амортизационной стоимости, начисляя проценты (при условии, что в первый год не будет возврата).

Учет в книгах родительской компании:

Дебет: займы к получению 4314 д. е. (86384 х 5 %);

Кредит: прибыль – процентный доход 4315 д. е.

В соответствии с новыми требованиями МСФО (IFRS) 9 "Финансовые инструменты" мы должны применять общую 3-этапную модель ко всем кредитам (без исключения).

Это требование усложняет процесс учета, поскольку родительская компания теперь должна рассчитать ожидаемую кредитную потерю в течение 12 месяцев по кредиту дочерней компании, если она находится на стадии 1 (без ухудшения кредитного риска). Соответственно, родительской компании необходимо оценить вероятность дефолта дочерней компании в течение следующих 12 месяцев.

Проблема № 4: отсутствует фиксированная дата погашения кредита

И это тоже происходит очень часто: или есть договор на предоставление кредита, но дата его погашения отсутствует, или отсутствует какая-либо документация по кредиту и ничего не известно о дате его погашения.

В таком случае аудитору следует получить информацию из любой доступной документации либо запросить информацию у совета директоров.

Если предложенные меры не дадут результата, руководство дочерней компании должно высказать свои наиболее благоприятные оценки и общую оценку возможностей погашения кредита, чтобы установить справедливую стоимость кредита и представить его в учете правильно.

Разумеется, лучше всего будет узнать мнение об этом кредите руководства родительской компании.

Руководство должно в целом оценить, возможно ли погасить кредит по требованию.

Как показывает практика, наиболее вероятный сценарий таков: родительская компания не может однозначно оценить возможности погашения, а суммы кредита НЕ являются капитальным вкладом, тогда у вас нет выбора, кроме как показать кредит в качестве погашаемого по требованию.

Это означает, что вы классифицируете кредит как текущее обязательство.

Преимущество такого подхода заключается в том, что вам не нужно ничего дисконтировать (поскольку "кредит" является краткосрочным).

С другой стороны, большой недостаток заключается в том, что финансовые показатели, такие как ликвидность, сразу же ухудшаются, потому что текущие обязательства резко повышаются.

Если кредит не погашается по требованию, то:

– если кредит не погашается вообще, то имеем ситуацию, описанную в варианте № 1 (см. выше);

– если кредит погашается в течение достаточно длительного времени с неопределенным сроком, то следует сделать наилучшую оценку на основе прошлой практики в рамках группы и установить справедливую стоимость кредита на основе этой оценки.

В заключение...

К сожалению, МСФО не содержат конкретных указаний о том, как рассматривать межфирменные займы, поэтому приходится руководствоваться тем, что имеем.

В настоящей статье мы попытались разобраться в вопросе учета межфирменных кредитов с учетом специфики отдельно взятого кредита, каждый аспект которого обязательно следует учитывать.

Кроме того, необходимо отметить, что, поскольку межфирменные кредиты представляют собой внутригрупповую транзакцию со связанными сторонами, всегда необходимо будет делать раскрытия в соответствии с МСБУ 24 "Раскрытие информации о связанных сторонах" в ваших финансовых отчетах.

_____________________________________________
© ТОВ "ІАЦ "ЛІГА", ТОВ "ЛІГА ЗАКОН", 2018

У разі цитування або іншого використання матеріалів, розміщених у цьому продукті ЛІГА:ЗАКОН, посилання на ЛІГА:ЗАКОН обов'язкове.
Повне або часткове відтворення чи тиражування будь-яким способом цих матеріалів без письмового дозволу ТОВ "ЛІГА ЗАКОН" заборонено.

Получить полный доступ ко всем номерам и статьям издания Вы сможете оформив подписку на электронное издание Вестник МСФО
Контакты редакции:
ifrs@ligazakon.ua
 
Данный функционал доступен подписчикам в электронном издании.
Если Вы еще не выписываете издание, закажите бесплатный доступ к демо-номеру
или подпишитесь на издание Вестник МСФО